4 марта 2026 года по местному времени в Лос-Анджелесе, штат Калифорния, США, в порту Лос-Анджелеса скопились контейнеры.
Продолжающаяся эскалация конфликтов на Ближнем Востоке и закрытие Ормузского пролива вызвали обеспокоенность по поводу перебоев в глобальных торговых путях и судоходстве.
С конца февраля 2026 года ситуация в регионе Персидского залива продолжает обостряться. Конфликт между Соединенными Штатами и Израилем распространился на Персидский залив, а Ормузский пролив, глобальное судоходное горло, был фактически заблокирован. Этот геополитический кризис напрямую повлиял на систему логистики и выполнения заказов, которая является основой трансграничной электронной коммерции на Ближнем Востоке. В сочетании с ужесточением политики соблюдения требований, такой как удержание НДС и электронные счета-фактуры в Саудовской Аравии и Объединенных Арабских Эмиратах, вся отрасль погрузилась в краткосрочные сильные потрясения.
По состоянию на утро 8 апреля по пекинскому времени напряженность на Ближнем Востоке, продолжавшаяся более пяти недель, достигла критической поворотной точки.
По данным агентства Синьхуа, США и Иран договорились о прекращении огня и начали переговоры. Конкретное содержание и результаты переговоров пока неизвестны.
Какие изменения это внесет в развитие трансграничной электронной коммерции на Ближнем Востоке?
От логистического паралича и стремительного роста затрат до дифференциации заказов и очистки продавцов, трансграничная электронная коммерция на Ближнем Востоке переживает глубокие изменения, вызванные войной, и во время кризиса постепенно проясняется долгосрочная логика развития отрасли.
Логистическая система находится под давлением, маршруты прерываются, сроки доставки удлиняются, а затраты растут.
Ормузский пролив обеспечивает почти треть мировой торговли нефтью, а также является основным каналом трансграничных перевозок электронной коммерции на Ближнем Востоке.
После напряжённой ситуации крупнейшие мировые судоходные компании скорректировали свою стратегию, приостановили бронирование в некоторых портах Персидского залива и были вынуждены объезжать мыс Доброй Надежды, что непосредственно привело к комплексному давлению на логистическую систему.
Отраслевые экспедиторы недавно сообщили, что время доставки морским транспортом на 15–20 дней дольше, чем обычно, а общие затраты на логистику увеличились на 30–70 %. Премии по военному страхованию резко выросли.
По оценкам брокерской компании Jefferies, доконфликтная ставка страхования корпуса во время войны составляла около 0,25%, а соответствующая премия за танкер рыночной стоимостью от 200 до 300 миллионов долларов США составляла около 625 000 долларов США; новая ставка выросла до 3%, а страховая премия по корпусному военному страхованию того же корабля составила около 7,5 миллионов долларов США, увеличившись более чем в 10 раз.
Некоторые судоходные компании взимают дополнительную военную надбавку в размере 1500–4000 долларов США за коробку, напрямую съедая всю прибыль от низкорентабельной продукции.
Сектор воздушного транспорта также сильно пострадал.
Пропускная способность основных авиационных узлов, таких как Дубай, снизилась, цены на авиаперевозки выросли более чем на 50%, логистические компании, такие как FedEx, приостановили услуги по сбору и доставке в некоторых странах Персидского залива, а модель прямой доставки легких и небольших грузов практически потерпела неудачу.
Процесс конечного исполнения еще хуже. Доставка на некоторые склады Amazon на Ближнем Востоке ограничена, а общее время доставки платформы значительно увеличено.
По данным сторонней платформы, своевременность некоторых строк на Amazon достигла 35-45 дней, Temu — около 20 дней, а SHEIN увеличена с первоначальных 5-8 дней до 8-10 дней. Количество отмен заказов и возвратов резко возросло, а показатели эффективности работы продавцов столкнулись с серьезными проблемами.
Генеральный директор Flexport отметил, что конфликт на Ближнем Востоке привел к сокращению мировых грузоперевозок примерно на 18%.
Для трансграничных продавцов электронной коммерции, которые долгое время полагались на авиаперевозки для отправки небольших посылок на рынок Персидского залива, рост затрат на логистику напрямую снижает прибыль.
Дифференциация заказов и потребления Общее ослабление, но жесткие категории спроса противодействовали тенденции и удержались
Обеспокоенность безопасностью, рост инфляции и валюты обесценивание, вызванное геополитическими конфликтами, напрямую ослабило покупательную способность и потребительское доверие потребителей Ближнего Востока, а заказы трансграничной электронной коммерции продемонстрировали общую тенденцию к снижению. Среди них наиболее явно пострадали товары второстепенной важности: заказы на такие категории, как электроника 3C, мода и красота, предметы интерьера и второстепенная бытовая техника, значительно сократились, а некоторые категории сократились почти вдвое.
Стоит отметить, что потребительский спрос демонстрирует очевидную структурную дифференциацию: спрос на продукты питания, предметы первой необходимости, медицинские расходные материалы и другие жесткие категории относительно стабилен, а на некоторое оборудование для обеспечения безопасности и хранения энергии спрос даже несколько увеличился в ответ на эпидемию.
В то же время поведение потребителей претерпело существенные изменения. Из-за нестабильной ситуации количество офлайн-поездок сократилось, а частота онлайн-покупок увеличилась. Однако решения о потреблении стали более осторожными, демонстрируя характеристики «покупки только предметов первой необходимости и откладывания второстепенных товаров».
Совпадая с распродажей Рамадан, золотым периодом продаж для трансграничной электронной коммерции на Ближнем Востоке, большое количество продавцов заранее подготовили товары, но не смогли выполнить контракты вовремя из-за задержек в логистике, пропуска окна продаж и дальнейшего увеличения отставания в запасах и давления на оборот капитала.
Двойное удушение затрат и соблюдения требований ускорило ликвидацию продавцов с низкой прибылью.
Ценовое давление, вызванное войной в Персидском заливе, и новая политика соблюдения требований на Ближнем Востоке сформировали двойное сжатие, еще больше сокращая размер прибыли от трансграничной электронной коммерции на Ближнем Востоке и ускоряя ликвидацию отрасли.
Затраты на логистику, премии по военному страхованию и топливные сборы увеличились одновременно, общий рост составил 30–100%. В сочетании с увеличением затрат на сырье, вызванным прорывом цен на нефть Brent максимумов, операционные расходы продавцов значительно возросли.
Что касается соблюдения требований, Саудовская Аравия официально введет политику удержания НДС в 2026 году. Саудовская платформа будет принудительно удерживать 15% налога на добавленную стоимость. В то же время электронные счета-фактуры (Фатура) будут полностью внедрены, а продавцы, не соблюдающие требования, будут оштрафованы.
Для продавцов, которые полагаются на серую таможенную очистку и не имеют необходимой квалификации, неспособность сделать производственные вычеты приводит к повторным налоговым платежам, что еще больше снижает размер прибыли.
В этом контексте мелкие и средние продавцы с низкой валовой прибылью, чистым распространением и зависимостью от модели прямой почтовой рассылки сталкиваются с более серьезными проблемами получения прибыли.
В отрасли обычно считают, что мелкие и средние продавцы, которым не хватает возможностей соблюдения требований, отсутствия планировки местных складов и стабильных цепочек поставок, будут устранены ускоренными темпами, а конкурентная среда в отрасли будет сосредоточена наверху.
Фокус
Поиск возможностей в условиях кризиса: какие трансграничные продавцы смогут выжить?
Несмотря на краткосрочное воздействие войны в Персидском заливе, долгосрочная логика роста электронной коммерции на Ближнем Востоке не изменилась: «Видение 2030» Саудовской Аравии и «Цифровая экономическая стратегия» ОАЭ продолжают развиваться. Уровень проникновения Интернета в регионе, составляющий более 95%, большая численность молодого населения и высокая покупательная способность на душу населения по-прежнему обеспечивают широкое долгосрочное пространство для развития трансграничной электронной коммерции.
В условиях кризиса отрасль ускоряет свою реструктуризацию, формирует новые тенденции развития и логику выживания.
С точки зрения цепочки поставок преимущества модели прямой почтовой рассылки значительно ослабли. Локальный склад + локализованное выполнение стали отраслевым консенсусом. Продавцы, которые заранее развернули местные склады в Саудовской Аравии и Объединенных Арабских Эмиратах, получили конкурентное преимущество в условиях кризиса благодаря стабильной своевременности и возможностям выполнения контрактов.
В будущем диверсификация логистики станет основной тенденцией. Комбинированная модель «полные контейнерные перевозки + зарубежные склады + местное распределение», а также наземные каналы транспортировки в близлежащих портах, таких как Оман, станут важным выбором для продавцов, чтобы избежать рисков, связанных с одним каналом.
С точки зрения рыночной конкуренции отрасль полностью попрощается с варварским ростом, а соблюдение требований, локализация и брендинг станут основными конкурентными преимуществами.
Местный НДС, местная логистика, местные платежи и местные команды станут стандартом для продавцов, выходящих на рынок Ближнего Востока, а платформа еще больше усилит контроль за соблюдением требований и местные требования к производительности.
В то же время продавцы будут уделять больше внимания диверсификации рынков, снижать зависимость от одной страны Персидского залива, выходить на относительно стабильные рынки, такие как Египет, Иордания и Оман, а также снижать влияние геополитических рисков.
С точки зрения выбора категории основными факторами, которые следует учитывать продавцам, являются жесткий спрос, устойчивость к циклам и высокий уровень повторных покупок. Такие категории, как продукты питания, предметы первой необходимости, медицинские расходные материалы и оборудование для хранения энергии, будут продолжать поддерживать относительно стабильный спрос, а фирменные и дифференцированные продукты будут выделяться на фоне конкурентов.
Краткосрочные трудности, вызванные войной в Персидском заливе, вынуждают ближневосточную трансграничную электронную коммерцию модернизировать свою структуру.
Этот кризис — не конец отрасли, а отправная точка для повышения порога отрасли и изменения модели.
В будущем только продавцы, которые будут придерживаться соответствующих требований, углубят структуру локализации, построят прочную и устойчивую цепочку поставок и сосредоточат внимание на категориях с высоким спросом и обратными покупками, смогут прочно закрепиться на ближневосточном трансграничном рынке электронной коммерции и получить долгосрочные дивиденды роста.
