Récemment, un certain nombre d’instituts de recherche professionnels ont successivement publié des rapports de recherche sur les investissements dans le secteur des machines et équipements au cours du second semestre 2026. Ils ont généralement souligné que la valorisation globale actuelle du secteur se situe dans une fourchette raisonnable, que les subdivisions présentent une différenciation structurelle significative et que la logique de croissance des différentes filières est assez différente.
Les investisseurs peuvent sélectionner des cibles d’investissement de haute qualité en fonction des tendances du secteur et des lois cycliques.
Certaines institutions ont souligné que les opportunités d’investissement dans le secteur des équipements mécaniques au cours du second semestre 2026 peuvent être présentées selon trois dimensions principales : la première consiste à se concentrer sur la principale ligne de croissance des technologies liées à l’IA, en se concentrant sur les instruments de test de modules optiques, les équipements et consommables PCB pour l’IA, les équipements de production d’énergie pour l’IA, etc. la seconde consiste à présenter les industries futures et les orientations industrielles émergentes soulignées dans le « 15e plan quinquennal », y compris les robots humanoïdes, la fusion nucléaire contrôlable et d’autres pistes de pointe avec un espace de croissance à long terme ;
la troisième consiste à combiner les caractéristiques cycliques de chaque sous-industrie et à éliminer les actions individuelles présentant un β à la hausse, des valorisations faibles et des fondamentaux de haute qualité dans l’industrie, en se concentrant sur des secteurs tels que les machines d’ingénierie et les machines-outils industrielles.
D’autres analystes institutionnels estiment que, bénéficiant de multiples facteurs favorables tels que la reprise du cycle macroéconomique, la reprise de la demande du marché en aval et la mise à niveau itérative de la technologie industrielle, le potentiel de développement de plusieurs subdivisions principales de machines et d’équipements continue de croître. être publié : Premièrement, dans le secteur des machines de construction, de nombreuses entreprises ont récemment augmenté leur production de pelles. Les prix de vente des produits, couplés à la libération concentrée de la demande de mises à niveau et de remplacements d’équipements nationaux, à l’optimisation continue des structures d’application en aval et au soutien continu de politiques de croissance stables, la rentabilité globale de l’industrie devrait continuer à se redresser et l’exportation de produits à l’étranger est progressivement devenue le principal moteur de croissance du secteur.
Les fluctuations des taux de change à court terme ne modifieront pas la logique fondamentale du développement mondial à long terme de l’industrie. Deuxièmement, dans le domaine des robots, alors que la nouvelle génération de produits robotiques humanoïdes appartenant à de grandes entreprises internationales entre en production de masse au second semestre 2026 et que la production et la fourniture d’essais en petits volumes ont commencé au deuxième trimestre, le développement de la chaîne industrielle mondiale des robots humanoïdes s’accélère.
Les investisseurs peuvent se concentrer sur les trois principales lignes d’investissement que sont la mise en œuvre des capacités de production, la substitution nationale et l’itération technologique. Troisièmement, dans le secteur des machines-outils industrielles, la prospérité actuelle de l’industrie continue de s’améliorer, l’échelle des commandes des principales entreprises s’étend progressivement et l’industrie dans son ensemble affiche une tendance globale à la reprise.
Le développement rapide de la chaîne industrielle de l’IA a conduit à un approvisionnement restreint en composants de base tels que des vis et des rails de guidage. La demande de machines-outils devrait encore augmenter à l’avenir.
Il existe également des institutions qui ont fourni des recherches et des jugements spéciaux sur la dernière tendance du secteur des machines de construction. Récemment, les principaux fabricants nationaux de moteurs principaux ont successivement augmenté les prix de leurs produits de machines de construction, principalement pour faire face à la pression sur les coûts provoquée par la hausse des prix des matières premières. À l’heure actuelle, le prix des produits des machines de construction est entré dans une phase de hausse modérée. La pression sur les bénéfices des principaux constructeurs de moteurs sera effectivement atténuée et la rentabilité devrait être progressivement rétablie.
En ce qui concerne les marchés étrangers, les dernières ventes d’excavatrices à l’exportation annoncées en mai ont augmenté de 34,2 % sur un an. Le taux de pénétration des équipements nationaux sur les marchés étrangers continue d’augmenter. Les produits nationaux de machines d’ingénierie jouissent d’une forte compétitivité internationale dans de multiples dimensions telles que la maturité technologique et la rentabilité des produits. L’expansion mondiale reste le thème central du développement futur de l’industrie des machines d’ingénierie. Il est recommandé de se concentrer sur les principales cibles ayant réalisé des progrès majeurs dans l’expansion des marchés étrangers.
Dans l’ensemble, le secteur actuel des machines et équipements se trouve dans une phase de développement qui combine les triples avantages de l’autonomisation technologique, de la reprise cyclique et de l’expansion mondiale. Si la différenciation des différents segments est évidente, elle apporte également aux investisseurs une richesse d’opportunités d’investissement structurelles. Les investisseurs peuvent combiner leurs propres préférences en matière de risque et sélectionner des cibles de haute qualité selon les trois principales orientations de configuration. Dans le même temps, ils doivent également prêter attention aux risques potentiels tels que les fluctuations macroéconomiques, une expansion des marchés étrangers plus lente que prévu et des itérations technologiques plus lentes que prévu.
