Mentre le economie dei paesi con mercati emergenti continuano a crescere e il potere di spesa delle persone aumenta, molti istituti di pagamento transfrontalieri globali hanno accelerato i loro sforzi per attingere a questo mercato dell’oceano blu.
Dall’anno scorso, la grande piattaforma di pagamento transfrontaliera del Brasile – EBANX ha fatto frequenti mosse. Nel 2025, EBANX ha ottenuto la licenza per Large Payment Institution (MPI) dall’Autorità Monetaria di Singapore (MAS) e ha lanciato la sua attività nelle Filippine. All’inizio del 2026, EBANX ha stabilito la sede centrale dell’Asia-Pacifico e il CEO regionale a Singapore.
João Del Valle, co-fondatore e CEO globale di EBANX, ha recentemente affermato che nei prossimi 10 anni, rispetto ai soli 28 milioni di nuovi consumatori nelle economie sviluppate, si prevede che i mercati emergenti aggiungeranno più di 1 miliardo di nuovi consumatori, determinando un aumento del 32% nella dimensione dei consumatori globali.
Ciò indica che gli istituti di pagamento transfrontalieri devono cogliere le opportunità di crescita nei mercati emergenti per ottenere uno sviluppo rapido e sostenuto di varie attività.
Negli ultimi anni non solo EBANX, ma anche dLocal, PayerMax e Antom hanno compiuto ogni sforzo per sviluppare l’e-commerce transfrontaliero e il commercio transfrontaliero B2B nei mercati emergenti.
Il rapporto di ricerca “Beyond Borders 2026” pubblicato da EBANX mostra che nei prossimi 10 anni, il tasso di crescita della scala di consumo in India (62%), Filippine (55%), Kenya (52%), Indonesia (42%), Nigeria (40%) ed Egitto (36%) è superiore al tasso di crescita medio della scala di consumo nei mercati emergenti (32%) e diventerà un’area chiave per gli istituti di pagamento transfrontalieri da implementare nei mercati emergenti.
Tuttavia, se gli istituti di pagamento transfrontalieri vogliono prendere piede in questi paesi e regioni dei mercati emergenti, devono affrontare principalmente tre sfide principali: in primo luogo, la frammentazione dell’ecologia dei pagamenti di ciascun paese è diversa e gli istituti di pagamento transfrontalieri devono utilizzare una tecnologia finanziaria efficace per integrare i metodi di pagamento tradizionali in vari paesi e regioni per costruire servizi di pagamento localizzati completi; in secondo luogo, le politiche di regolamentazione finanziaria dei vari paesi.
Le differenze nelle politiche e i complessi requisiti di conformità richiedono agli istituti di pagamento transfrontalieri di formare team specializzati per garantire che i servizi di pagamento soddisfino pienamente i requisiti di conformità normativa. In terzo luogo, le preferenze di pagamento dei consumatori variano in modo significativo da un paese all’altro. Gli istituti di pagamento transfrontalieri devono avere una profonda conoscenza delle abitudini di pagamento degli utenti locali, costruire una rete di pagamento in grado di soddisfare l’esperienza di pagamento degli utenti, collegare in modo efficiente utenti e commercianti e guidare la continua espansione della scala dei consumi.
“La capacità degli istituti di pagamento transfrontalieri di cogliere con successo le opportunità di crescita nei mercati emergenti dipende in gran parte dalla loro capacità di creare una buona esperienza di servizio di pagamento per gli utenti.”
João Del Valle ha sottolineato che la popolarità della tecnologia dell’intelligenza artificiale (AI) sta rendendo più intensa la concorrenza nell’esperienza dei servizi di pagamento.
Attualmente, sempre più istituti di pagamento transfrontalieri stanno integrando l’intelligenza artificiale nel sistema di pagamento.
Da un lato, utilizzano la tecnologia AI per trovare percorsi di pagamento con la massima efficienza e costi operativi più bassi per consumatori e commercianti. D’altro canto, utilizzano la tecnologia AI per continuare a migliorare l’efficienza della riconciliazione bancaria e di altri lavori, semplificando un gran numero di processi di pagamento per consumatori e commercianti.
Tuttavia, l’applicazione diffusa della tecnologia IA ha anche comportato un effetto spada a doppio taglio.
Molti istituti di pagamento transfrontalieri dovranno inoltre affrontare rischi sempre più gravi come la “frode IA”. Questa è anche una nuova sfida che gli istituti di pagamento transfrontalieri devono risolvere urgentemente attraverso la tecnologia AI per esplorare a fondo i mercati emergenti.
Nel complesso, la rapida crescita dei consumatori nei mercati emergenti è influenzata principalmente da tre fattori principali: in primo luogo, le economie dei mercati emergenti hanno mantenuto una rapida crescita negli ultimi anni, il che ha portato ad un aumento della ricchezza delle popolazioni locali e aumento del potere di spesa; in secondo luogo, la rapida popolarità degli smartphone ha portato alla creazione di mercati sempre più emergenti. Le persone possono acquistare un gran numero di beni e servizi attraverso l’e-commerce online. In terzo luogo, la rapida ascesa dei metodi di pagamento emergenti come i pagamenti mobili, i portafogli elettronici e i pagamenti istantanei ha reso i pagamenti al consumo molto convenienti per un maggior numero di persone nei paesi dei mercati emergenti, aumentando il loro consumo medio giornaliero fino a superare i 13 dollari USA, ed è stato incluso nella categoria dei “consumatori” da molti istituti di ricerca.
“Beyond Borders 2026” mostra che, grazie alla risonanza dei fattori di cui sopra, la crescita dei consumi nei mercati emergenti continuerà ad accelerare nei prossimi 10 anni.
Tra questi, la spesa dei consumatori nel Sud-Est asiatico e in India, nell’Africa sub-sahariana e in America Latina è aumentata rispettivamente del 147%, 122% e 66%, valori superiori al 49% di Europa, Stati Uniti e Canada.
“Questo è anche uno dei motivi fondamentali per cui abbiamo trasformato Singapore nella sede centrale dell’Asia-Pacifico, basandoci sulla creazione di un centro globale di regolamento dei fondi a Singapore.”
João Del Valle ha affermato che in futuro, la sede dell’Asia-Pacifico fungerà da fulcro importante per EBANX per rafforzare il suo layout nella regione dell’Asia-Pacifico, concentrandosi su tre compiti, vale a dire promuovere la crescita dei commercianti nella regione dell’Asia-Pacifico, accedere a più metodi di pagamento locali per migliorare le capacità di pagamento e stabilire rapporti di cooperazione più profondi con partner più ecologici della tecnologia finanziaria.
A suo avviso, la rapida crescita dei consumatori e della spesa dei consumatori nei mercati emergenti non solo porta opportunità di crescita del business, ma anche profondi cambiamenti nei metodi di pagamento e nell’esperienza dei servizi di pagamento.
Rispetto al tasso estremamente elevato di penetrazione dell’utilizzo delle carte di credito (91%) nelle economie sviluppate, la percentuale di persone comuni in possesso di carte di credito nei mercati emergenti è significativamente inferiore.
Ad esempio, in Brasile, Argentina, Perù, Malesia, Sud Africa, Egitto, India e Indonesia, la percentuale di adulti in possesso di carte di credito è rispettivamente solo del 44%, 30%, 13%, 13%, 10%, 6%, 6% e 6%. In questo caso, le abitudini di pagamento delle persone in questi paesi con mercati emergenti saltano direttamente le carte di credito e passano direttamente dai contanti ai portafogli elettronici, ai trasferimenti da conto a conto (A2A), ai pagamenti istantanei e ai pagamenti mobili.
Va notato che il comportamento di pagamento online dei vari paesi dei mercati emergenti è abbastanza diverso e la situazione generale è ovviamente frammentata. Nelle Filippine, ad esempio, il tasso di penetrazione dell’utilizzo dei portafogli digitali è il più alto;
in Kenya domina il denaro mobile; in Brasile, Pix (sistema nazionale di pagamento istantaneo) convive con carte bancarie, buoni contanti e portafogli locali;
in India, il sistema di pagamento istantaneo UPI domina l’ecosistema locale dei pagamenti digitali.
João Del Valle ha sottolineato che in Brasile e India Pix e UPI sono veloci, economici e universalmente accessibili. Sono stati ampiamente utilizzati nei trasferimenti personali e nei pagamenti e-commerce e stanno rimodellando il panorama locale dei pagamenti digitali.
A suo avviso, in futuro, lo sviluppo del settore dei pagamenti nei paesi dei mercati emergenti mostrerà una nuova tendenza verso un’ecologia dei pagamenti mobile first e sempre più localizzata. In Nigeria, l’organizzazione locale di carte Verve ha promosso la penetrazione delle carte di debito dal 35% al 48% negli ultimi tre anni;
in Egitto, il sistema di pagamento locale con carta Meeza promosso dal governo continua ad ampliare la copertura dei servizi finanziari;
in Messico, i portafogli digitali (come Mercado Pago) stanno occupando sempre più il mercato dei pagamenti B2C e anche i pagamenti di fondi B2B si stanno spostando verso i trasferimenti A2A; in Brasile, spinti dalla sempre più diffusa applicazione di Pix, i pagamenti B2B e B2C sono fortemente concentrati sui bonifici A2A.
“Secondo questa nuova tendenza, se l’e-commerce globale, i viaggi mobili, i giochi elettronici, i media in streaming e altre aziende dell’economia digitale vogliono esplorare a fondo questi paesi e regioni dei mercati emergenti, devono prima costruire un sistema di servizi di pagamento localizzato che si adatti alle abitudini e alle preferenze di pagamento della popolazione locale per ottenere una migliore crescita dei ricavi aziendali.”
João Del Valle ha affermato che nel 2012 EBANX ha collaborato per la prima volta con commercianti cinesi per espandere il mercato brasiliano e ha aperto un ufficio a Shanghai nel 2019. Finora EBANX ha aiutato molte società cinesi di e-commerce all’estero ad accedere a sistemi di pagamento localizzati in diversi mercati emergenti e a creare una buona esperienza di servizio di pagamento per gli utenti, aiutandoli a raggiungere una crescita delle prestazioni in questi mercati emergenti.
In futuro, EBANX collaborerà con più SaaS (software as a service), viaggi mobili, streaming media, giochi elettronici e altre società in Cina per aiutare un numero maggiore di aziende cinesi a diventare globali con successo.
Attualmente, le principali compagnie di viaggio mobili della Cina occupano già un’elevata quota di mercato in America Latina.
Una volta stabilito un sistema di servizi di pagamento localizzato più completo e migliorata ulteriormente l’esperienza di pagamento degli utenti, prevede che anche le attività correlate “passeranno al livello successivo”.
Con la crescente popolarità della tecnologia AI nel campo del consumo e dei pagamenti dell’e-commerce, João Del Valle ritiene profondamente che un’altra nuova tendenza di sviluppo nel settore dei pagamenti nei mercati emergenti in futuro che non può essere ignorata siano le transazioni automatizzate basate sull’intelligenza artificiale.
“Attualmente, l’intelligenza artificiale ha iniziato a rimodellare i metodi di acquisto e-commerce dei consumatori nei mercati emergenti.” Ha affermato che, spinte dalla tecnologia AI di grandi dimensioni e dagli agenti AI, le abitudini di acquisto e-commerce delle persone nei mercati emergenti si stanno spostando dal “navigare per fare acquisti” all’“acquisto conversazionale”.
Sempre più agenti AI aiutano profondamente i consumatori a partecipare e completare le decisioni di acquisto e l’esecuzione delle transazioni nell’e-commerce.
Una ricerca condotta da McKinsey, Deloitte e altre istituzioni mostra che il 10% dei consumatori ha avviato il processo di acquisto online tramite l’intelligenza artificiale e il 20% dei consumatori esprime la volontà di lasciare che l’intelligenza artificiale completi l’acquisto. Si stima che entro il 2030 circa il 30% delle transazioni e-commerce globali saranno effettuate da agenti intelligenti.
Si prevede che le risultanti operazioni automatizzate basate sull’intelligenza artificiale promuoveranno una scala di transazioni globale di 17,5 trilioni di dollari.
Secondo questa tendenza, gli istituti di pagamento transfrontalieri devono anche integrare profondamente il sistema dei servizi di pagamento nel processo operativo di acquisto e-commerce basato sull’intelligenza artificiale per migliorare ulteriormente l’esperienza di pagamento e-commerce degli utenti.
João Del Valle ha rivelato che la crescente popolarità delle transazioni automatizzate basate sull’intelligenza artificiale sta anche rimodellando i processi di pagamento e regolamento degli istituti di pagamento transfrontalieri.
Ad esempio, in termini di elaborazione delle transazioni di pagamento e-commerce e di regolamento dei fondi, gli istituti di pagamento transfrontalieri devono utilizzare la tecnologia dell’intelligenza artificiale per trovare rapidamente il percorso di pagamento più efficiente e a basso costo per consentire a consumatori e commercianti di ricevere fondi; in termini di operazioni di riconciliazione bancaria, il sistema di pagamento AI+ degli istituti di pagamento transfrontalieri deve generare automaticamente e rapidamente documenti di pagamento per acquisti e-commerce in modo che le banche possano completare l’antiriciclaggio e altri aspetti degli audit.
Ha notato anche un fenomeno interessante.
Sempre più aziende dei mercati emergenti sperano di copiare l’esperienza rapida e conveniente dei pagamenti B2C dell’e-commerce nei collegamenti commerciali B2B. Ad esempio, nel collegamento agli appalti, le aziende sperano anche di utilizzare l’intelligenza artificiale e altre tecnologie per completare rapidi trasferimenti di fondi e controlli di conformità automatizzati.
“Tuttavia, deve affrontare anche una serie di sfide, come i guasti del sistema di intelligenza artificiale, che portano a errori negli acquisti e-commerce delle persone o negli acquisti aziendali. Chi sarà responsabile?” João Del Valle ha sottolineato che ciò che è ancora più grave è che stanno emergendo sempre più frodi nei pagamenti basate sulla tecnologia IA e che gli istituti di pagamento transfrontalieri devono costruire firewall più forti per resistere all’impatto delle frodi basate sull’IA.
Allo stesso tempo, la crescita della valuta digitale nel campo dei pagamenti dei mercati emergenti è particolarmente rapida, facendo sì che molti istituti di pagamento transfrontalieri prestino molta attenzione a questo nuovo formato di pagamento in rapida espansione.
“Beyond Borders 2026” mostra che nei paesi e nelle regioni dei mercati emergenti come Brasile, Argentina, Tailandia e Vietnam, oltre il 15% delle persone detiene valute digitali. In Turchia, questa percentuale raggiunge circa il 20%.
João Del Valle ritiene che la velocità di trasferimento e l’accessibilità globale della valuta digitale l’abbiano resa sempre più una nuova scelta per il pagamento degli acquisti e-commerce per molte persone nei mercati emergenti.
Tuttavia, nel processo di pagamento e regolamento della valuta digitale, la vigilanza antiriciclaggio deve ancora istituire un sistema più completo.
Inoltre, il costo del tasso dei trasferimenti di valuta digitale influenzerà anche il suo spazio di sviluppo futuro.
Al fine di costruire forti barriere commerciali nella futura era dei “pagamenti AI+”, dallo scorso anno molti istituti di pagamento transfrontalieri hanno cercato un nuovo ciclo di finanziamenti e hanno continuato ad aumentare gli investimenti nella ricerca e nello sviluppo di “pagamenti AI+”.
Quando si parla dell’opportunità di “dare seguito e cercare un nuovo round di finanziamento”, João Del Valle ha affermato che dopo aver completato 430 milioni di dollari in finanziamenti azionari nel 2021, EBANX dispone di riserve di capitale sufficienti per sostenere gli investimenti in ricerca e sviluppo in “pagamenti AI +”.
Tuttavia, EBANX potrebbe anche formulare un piano IPO nei prossimi due anni: sbarcando nel mercato dei capitali, EBANX spera di rafforzare la propria influenza commerciale nei mercati emergenti e di attingere meglio a questo mercato dell’oceano blu.
