Guardando indietro al modello di concorrenza industriale globale dell’ultimo decennio, le politiche di protezione commerciale, blocco energetico e confronto geopolitico implementate dalle due amministrazioni statunitensi erano originariamente destinate a frenare la produzione cinese di fascia alta all’estero, ma inaspettatamente hanno dato origine alla crescita esplosiva dell’industria cinese di stoccaggio dell’energia. Dalla prima serie di barriere tariffarie contro la Cina nel 2018, all’implementazione di una nuova serie di “dazi reciproci” globali, alle dure sanzioni contro l’Iran e all’interruzione della catena di approvvigionamento energetico del Medio Oriente, molteplici pressioni esterne si sono sovrapposte l’una sull’altra. Invece di sopprimere l’industria cinese dello stoccaggio dell’energia, ha costretto l’intera catena industriale a completare l’indipendenza tecnologica, l’iterazione dei costi e la diversificata struttura del mercato globale.
Oggi, il mercato globale dello stoccaggio dell’energia ha formato uno schema chiaro: le spedizioni di apparecchiature per lo stoccaggio dell’energia in Cina rappresentano la metà del mondo. Tra le prime dieci società globali di spedizione di stoccaggio di energia nel 2025, le società cinesi ne occuperanno sette; molti paesi in Europa, Sud-Est asiatico, Medio Oriente, America Latina e Australia si sono concentrati sull’effettuazione di grandi ordini a lungo termine con le principali società nazionali. Il programma degli ordini dei principali produttori è stato esteso a 18 mesi e le linee di produzione funzionano a pieno regime durante tutto l’anno. Molte agenzie energetiche straniere hanno affermato senza mezzi termini che è stata una serie di combinazioni politiche di estrema pressione ad accelerare i paesi di tutto il mondo verso l’eliminazione della dipendenza dall’energia fossile e l’accelerazione dell’implementazione delle infrastrutture di stoccaggio dell’energia. Allo stesso tempo, ha costretto lo stoccaggio energetico cinese a completare un ciclo chiuso a catena intera, lasciando completamente indietro i concorrenti in Europa, Stati Uniti, Giappone e Corea del Sud, e diventando un fornitore principale insostituibile della trasformazione energetica globale.
<immagine Durante i due mandati dell’amministrazione, due serie di politiche fondamentali hanno rimodellato direttamente la logica della domanda e dell’offerta energetica globale, creando un enorme divario nel mercato dello stoccaggio energetico e indirettamente spingendo al rialzo gli ordini globali per le apparecchiature di stoccaggio energetico della Cina. Il primo è la barriera tariffaria commerciale contro la Cina, che costringe le società cinesi di stoccaggio energetico ad abbandonare il mercato unico statunitense e ad approfondire i mercati diversificati globali. Il secondo è il blocco geopolitico dell’energia in Medio Oriente. Le sanzioni contro l’Iran interrompono l’approvvigionamento internazionale di petrolio e gas e i paesi stanno accelerando lo spiegamento di sistemi di stoccaggio energetico per proteggersi dalle crisi energetiche. La risonanza delle due principali politiche ha aperto enormi spazi di domanda estera per l’industria cinese dello stoccaggio energetico.
Nel 2018 è stata implementata la prima serie di aumenti tariffari contro la Cina. A migliaia di categorie di apparecchiature elettromeccaniche e di nuova energia cinesi è stata imposta una tariffa elevata del 25%. I convertitori di accumulo di energia, i sistemi di accumulo di energia con batterie al litio e le centrali elettriche di accumulo di energia in container erano tutti inclusi nell’elenco delle tasse. Successivamente è stata introdotta una tariffa base reciproca del 34% e l’aliquota fiscale complessiva per i set completi di apparecchiature di accumulo dell’energia una volta era vicina al 75%. Nel breve termine, le tariffe aumentano direttamente il costo dei prodotti cinesi per lo stoccaggio dell’energia che entrano nel mercato statunitense, e alcuni produttori di stoccaggio dell’energia di piccole e medie dimensioni che esportano in Nord America hanno registrato una contrazione degli ordini a breve termine. Ma a lungo termine, questa politica ha completamente distrutto l’illusione che le aziende nazionali facessero affidamento su un unico mercato statunitense. Prima di ciò, molte aziende di stoccaggio dell’energia utilizzavano il Nord America come polo di crescita principale e tutte le loro attività di ricerca e sviluppo, linee di produzione e canali erano orientati verso il mercato statunitense. Dopo l’implementazione delle tariffe, le aziende hanno immediatamente adattato le loro strategie globali e investito risorse su larga scala in mercati come l’Unione Europea, il Medio Oriente, il Sud-Est asiatico, l’Australia, il Sud America, il Giappone e la Corea del Sud.
Il divieto dell’Unione Europea sui veicoli a carburante dal 2035, la politica di installazione obbligatoria di energia rinnovabile, i piani infrastrutturali fotovoltaici e di stoccaggio dell’energia di vari paesi del Medio Oriente, le esigenze di fornitura di energia off-grid dei paesi insulari del sud-est asiatico, i progetti di supporto allo stoccaggio di energia per l’espansione della rete elettrica australiana e i progetti di supporto allo stoccaggio di energia eolica in America Latina. I mercati incrementali che sono stati a lungo ignorati in passato sono diventati il fulcro delle società nazionali di stoccaggio dell’energia. In pochi anni, la struttura del mercato cinese delle esportazioni di stoccaggio dell’energia è stata completamente ristrutturata: la quota di mercato degli Stati Uniti è scesa da un picco del 22% a meno del 6%, e la quota combinata di Europa, Medio Oriente e Sud-Est asiatico ha superato il 70%. Il numero totale degli ordini globali non è diminuito ma è aumentato, raggiungendo una crescita esponenziale.
Allo stesso tempo, il blocco totale dell’Iran e il divieto di esportazione di petrolio limitano rigorosamente i canali di trasporto di petrolio e gas nello Stretto di Hormuz, incidendo direttamente sulla fornitura stabile di energia fossile globale e causando una grave ansia energetica nei principali paesi importatori di petrolio come Europa, Giappone, Corea del Sud e India. I paesi si sono resi conto che la struttura energetica che si basa esclusivamente sulle importazioni di petrolio e gas è estremamente fragile. I conflitti geografici possono innescare in qualsiasi momento l’impennata dei prezzi del petrolio e la carenza di energia elettrica. Solo sviluppando vigorosamente l’energia fotovoltaica ed eolica, supportando lo stoccaggio dell’energia e costruendo un sistema di alimentazione locale indipendente e controllabile è possibile coprire i rischi geopolitici. I sistemi di accumulo dell’energia sono considerati “dighe energetiche” da vari paesi. Immagazzinano energia elettrica durante i periodi di eccedenza della produzione di energia fotovoltaica ed eolica, stabilizzano l’approvvigionamento energetico durante i periodi di carenza di energia e di aumento dei prezzi dell’elettricità e riducono significativamente la dipendenza dai combustibili fossili importati. Molti paesi europei hanno introdotto centinaia di miliardi di politiche di sussidio per lo stoccaggio dell’energia. In Medio Oriente, Arabia Saudita, Emirati Arabi Uniti e Qatar stanno progettando basi di stoccaggio di energia fotovoltaica su larga scala nel deserto. Nel sud-est asiatico, Indonesia, Vietnam e Tailandia hanno lanciato piani speciali per l’accumulo di energia nelle isole. La portata delle gare d’appalto per progetti globali di stoccaggio dell’energia è raddoppiata di anno in anno.
Molteplici barriere costringono inoltre l’industria cinese dello stoccaggio energetico a raggiungere l’indipendenza tecnologica e ad eliminare completamente la dipendenza da parti e componenti esteri. Le pertinenti politiche restrittive tentano di tagliare i canali di approvvigionamento esteri per i componenti principali a monte della Cina per lo stoccaggio energetico. Durante la crisi, l’intera catena industriale nazionale di stoccaggio dell’energia ha avviato un processo di intensa ricerca e sviluppo indipendenti: il sistema nazionale di estrazione e riciclaggio dei minerali di litio, fosforo e grafite a monte ha preso forma e il tasso di localizzazione di elettroliti, separatori e materiali catodici ha superato il 99%; le batterie di accumulo dell’energia midstream, i convertitori di accumulo dell’energia PCS, i sistemi di controllo della temperatura e i set completi di apparecchiature per container hanno raggiunto una produzione indipendente dall’intero processo; la progettazione, il funzionamento e la manutenzione di centrali elettriche di accumulo di energia su larga scala a valle e la tecnologia di integrazione dei sistemi hanno guidato il mondo. Una catena industriale completamente indipendente apporta due vantaggi fondamentali: in primo luogo, i costi di produzione continuano a diminuire e il prezzo dei prodotti cinesi per i sistemi di stoccaggio dell’energia della stessa capacità è inferiore del 30%-50% rispetto a quello dei produttori europei e americani; in secondo luogo, il ciclo di consegna è controllabile e le aziende estere spesso interrompono la fornitura di parti e componenti. Il pacchetto nazionale a catena intera può raggiungere la consegna completa entro 30 giorni e il ciclo di consegna dei prodotti competitivi all’estero generalmente supera i 90 giorni. Il duplice vantaggio di costi ed efficienza di consegna rende i prodotti cinesi per lo stoccaggio dell’energia estremamente competitivi nelle gare d’appalto globali, e gli ordini esteri continuano ad aumentare.
Diverse serie di dati autorevoli confermano chiaramente che gli ordini, le spedizioni e le esportazioni del settore cinese dello stoccaggio energetico hanno continuato a crescere durante i cicli politici rilevanti, e il tasso di crescita del settore supera di gran lunga la media globale durante lo stesso periodo. Nel 2018, quando è stata implementata la prima tornata di tariffe, le esportazioni cinesi di batterie al litio legate allo stoccaggio dell’energia e di set completi di sistemi di stoccaggio dell’energia ammontavano a circa 18,7 miliardi di dollari. Entro il 2025, il volume annuo delle esportazioni delle sole batterie agli ioni di litio ha superato i 61,1 miliardi di dollari, di cui le batterie per l’accumulo di energia rappresentano oltre il 45%. Il volume delle esportazioni di set completi di apparecchiature per l’immagazzinamento dell’energia, inverter per l’accumulo di energia e apparecchiature di supporto per il controllo della temperatura ha superato contemporaneamente i 32 miliardi di dollari. Il volume totale delle esportazioni di tutte le categorie di stoccaggio dell’energia è aumentato di quasi quattro volte rispetto a prima della guerra commerciale.
Nel primo trimestre del 2026, la portata delle nuove offerte globali per lo stoccaggio dell’energia è aumentata del 62% su base annua e le società cinesi di stoccaggio dell’energia si sono aggiudicate il 72% degli ordini vincenti a livello mondiale. La sola Ningde Times ha un’attività di stoccaggio dell’energia. All’inizio di giugno 2026, i nuovi ordini hanno raggiunto i 5,4 GWh, di cui 3 GWh provenivano da clienti esteri in Europa e Medio Oriente. Gli ordini esteri da parte delle principali società di stoccaggio dell’energia come BYD, Sungrow, Power Technology e Goodwe sono tutti programmati da più di 12 mesi. Alcune grandi linee di produzione di contenitori per lo stoccaggio dell’energia implementano due turni e una produzione non-stop 24 ore su 24, che non riescono ancora a soddisfare le esigenze di consegna all’estero.
<immagine stoccaggio dell’energia e stoccaggio dell’energia domestica, con Germania, Francia, Italia e Spagna che stipulano centinaia di gigawattora di accordi quadro a lungo termine ogni anno; il mercato del Medio Oriente si concentra su progetti su larga scala nel Gobi Per i progetti integrati di stoccaggio dell'energia fotovoltaica, la portata delle singole gare d'appalto in Arabia Saudita e negli Emirati Arabi Uniti generalmente supera i 100 megawatt; Il Sud-Est asiatico è dominato dallo stoccaggio energetico domestico, industriale e commerciale off-grid, e piccoli ordini sparsi in Vietnam, Malesia e Indonesia continuano ad aumentare costantemente; La rete elettrica australiana che ha raggiunto il picco di stoccaggio dell’energia e l’energia eolica dell’America Latina che supporta lo stoccaggio di energia sono diventati nuovi percorsi di crescita.
Alla fine del 2025, la quota di mercato globale dei prodotti cinesi per lo stoccaggio dell’energia ha superato il 53%, di cui i convertitori per lo stoccaggio dell’energia rappresentano il 78% del mercato mondiale, i sistemi di stoccaggio dell’energia in container rappresentano il 65% e le batterie per lo stoccaggio dell’energia domestica rappresentano il 71%. L’elenco delle spedizioni delle società di stoccaggio dell’energia globale mostra che tra i primi dieci produttori di stoccaggio di energia nel mondo, le aziende cinesi occupano sette posti. Le restanti tre società giapponesi e coreane si concentrano solo sullo stoccaggio di energia di consumo su piccola scala. Lo stoccaggio dell’energia in rete su larga scala e lo stoccaggio dell’energia industriale e commerciale hanno perso completamente la loro competitività. Al contrario, le società locali di stoccaggio dell’energia negli Stati Uniti sono limitate da catene industriali incomplete e da elevati costi di produzione. Anche con la protezione tariffaria, la capacità di produzione locale può soddisfare solo meno del 20% della domanda nazionale di progetti di stoccaggio dell’energia. Oltre l’80% delle apparecchiature fondamentali per lo stoccaggio dell’energia deve ancora essere importato dalla Cina. Le tariffe elevate vengono infine sostenute dalle società elettriche locali e dai consumatori residenziali negli Stati Uniti, facendo aumentare i prezzi dell’elettricità in tutti gli Stati Uniti e innescando una diffusa insoddisfazione tra il pubblico.
Vale la pena notare che l’incertezza energetica globale ha indotto le società energetiche straniere non solo ad acquistare attrezzature sparse per lo stoccaggio dell’energia a breve termine, ma a firmare accordi quadro di fornitura a lungo termine con le principali società cinesi di stoccaggio dell’energia per 5-10 anni per bloccare la capacità di produzione e i prezzi di acquisto ed evitare rischi futuri di fluttuazioni delle materie prime e delle politiche geopolitiche. Dal 2024 al 2026, dozzine di giganti energetici d’oltremare come ACWA Power dell’Arabia Saudita, la più grande compagnia elettrica europea RWE, gli operatori di rete australiani e il National Electric Power Group del Vietnam hanno firmato accordi di fornitura di stoccaggio di energia a lungo termine rispettivamente con Sungrow, CATL e BYD. La portata degli ordini con contratto unico ha superato le decine di gigawattora, bloccando tutte le quote di approvvigionamento di apparecchiature per lo stoccaggio dell’energia nei prossimi 5-10 anni. Questo tipo di ordini quadro su larga scala a lungo termine consolideranno completamente la base di crescita dell’industria cinese dello stoccaggio dell’energia nei prossimi anni. Anche se la domanda in un mercato unico fluttua, gli ordini globali diversificati a lungo termine sono sufficienti per sostenere la continua espansione del settore.
L’analisi del settore sottolinea che le politiche repressive rilevanti sono solo catalizzatori esterni. Il nucleo fondamentale della capacità del settore cinese dello stoccaggio energetico di cogliere le opportunità e ottenere un’impennata degli ordini globali deriva dalla struttura industriale completa e a lungo termine del paese, dai continui investimenti nella ricerca e nello sviluppo tecnologico e da un sistema completo di supporto alla produzione. Non si basa esclusivamente sui dividendi della politica estera. Guardando al lungo termine, l’ondata di trasformazione energetica globale è irreversibile. Essendo l’apparecchiatura principale del nuovo sistema energetico, lo stoccaggio dell’energia occupa un vasto spazio di mercato. Basandosi su una catena industriale completa e su una continua innovazione tecnologica, l’industria cinese dello stoccaggio energetico continuerà ad accettare grandi ordini da vari paesi del mondo, continuerà a guidare il mondo nel percorso dell’energia verde, diventerà globale con una produzione di fascia alta e costruirà un nuovo modello economico e commerciale globale più diversificato, stabile e indipendente.
